Meist sind es professionelle Anleger, die Privatmarktanlagen in ihren Portfolios haben. Das wollen Blackrock und die Zuger Partners Group ändern. Die beiden Unternehmen haben sich zusammengeschlossen, um eine Multi-Private-Market-Modell-Lösung auf den Markt zu bringen, die den Zugang von Privatanlegern zu alternativen Anlagen «grundlegend verändern» werde, schreiben sie in einer gemeinsamen Mitteilung vom Donnerstag. Die Lösung werde Zugang zu Private Equity, Private Credit und Real Assets in einem einzigen Portfolio bieten.
«Wir vereinfachen den Zugang zu privaten Märkten für Privatanleger und Vermögensverwalter», sagt Mark Wiedman, Leiter des Global Client Business bei Blackrock. «In einer Welt, in der die Privatmärkte jedes Jahr um eine Billion Dollar wachsen, ist es für viele Finanzberater immer noch zu schwierig, ihren Kunden Zugang zu diesen Märkten zu verschaffen. Das wollen wir ändern. Mit Partners Group schaffen wir ein einziges verwaltetes Konto mit einer einheitlichen Portfoliokonstruktion und -verwaltung.»
Privatanleger können zwischen drei Risikoprofilen wählen, um die Allokation in die Fonds von Blackrock und Partners Group zu bestimmen, darunter die Private Equity, Private Credit und Systematic Fonds von Blackrock und die Private Equity, Growth Equity und Infrastructure Fonds von Partners Group.
«Diese separat verwaltete Kontolösung hat das Potenzial, die Vermögensverwaltungsbranche zu revolutionieren», sagt Steffen Meister, Executive Chairman von Partners Group. Die Unternehmensfinanzierung habe in den letzten Jahrzehnten einen tiefgreifenden Wandel durchlaufen, wobei die Privatmärkte eine immer wichtigere Rolle in der Realwirtschaft spielten. Daher sei es von entscheidender Bedeutung, dass Investoren im Rahmen eines «ausgewogenen Portfolios» Zugang zu Privatmarktinvestitionen hätten.
Vermögende Privatanleger sind Vorreiter bei der Einführung von Privatmärkten, da sie Portfolios anstreben, die ein Engagement in Unternehmen und Vermögenswerten ermöglichen, zu denen sie über die öffentlichen Märkte keinen Zugang haben, und somit das Potenzial für unkorrelierte Renditen bieten. Laut einer Studie von Morgan Stanley/Oliver Wyman werden diese Investoren bis 2020 voraussichtlich 2,3 Billionen USD in private Märkte investiert haben und ihre Allokationen bis 2025 auf 5,1 Billionen USD erhöhen.
